Staat van Solana Staking: Staked $SOL gaat institutioneel terwijl Paladin TVL groeit

Geniet van meer dan 3x meer DEX handelsvolume dan elke andere blockchain in januari 2025, Solana is ongetwijfeld de thuisbasis van DeFi deze cyclus. 

Stakers plukken de vruchten van Solana’s explosieve activiteit op de blockchain, met een ongekende stijging van de staking yield. Solana’s oogstrelende staking APY heeft de institutionele aandacht getrokken, waarbij TradFi onderzoekt hoe het het meeste uit zijn $SOL-holdings kan halen.

Wat zijn de grootste trends in Solana staking, en waar zou het momentum hierna kunnen verschuiven?

Marinade leidt Native Staking APY te midden van DeFi razernij

Eerder deze maand was Solana getuige van het grootste DeFi onboarding-evenement in de cryptogeschiedenis. De lancering van memecoin door president Donald Trump’>schopte de activiteit op de onchain in een stroomversnelling, waarbij stakers en validators werden beloond met aanzienlijk hogere inkomsten als gevolg van verhoogde transactiekosten.

Marinade Finance’s Stake Auction Marketplace (SAM) bewees zijn effectiviteit gedurende de opwinding, met bieders die gretig probeerden om netwerkbelang veilig te stellen en APY's naar nieuwe hoogten dreven. 

Gesteund door de SAM blijft Marinade Solana’s hoogste inheemse stakingsrendement bieden, momenteel 12,65% APY op $SOL. Dit kan echter slechts het begin zijn van waar de staking yield naartoe zou kunnen gaan.

Volgens Marinade-gegevens is het APY van veilingwinnaars in de SAM gestegen tot 18,76%, wat betekent dat stakers de komende weken nog hogere rendementen kunnen zien.

Solana staking opbrengst is nu dramatisch hoger dan de $SOL inflatie, die momenteel ongeveer 4.75% per jaar is. Uit angst om de beloningen uit staking mis te lopen, onderzoeken institutionele spelers hoe ze hun klanten exposure naar staking kunnen bieden.

Bitwise EU is een van de eerste die de weg heeft geëffend met de aankondiging van de lancering van zijn staked SOL ETP ($BSOL) in samenwerking met Marinade Finance in december 2024. Door het opzetten van de noodzakelijke infrastructuur voor ETP's in Europa, heeft Bitwise aantoonbaar een voorsprong op het institutionele landschap in de VS, dat nog steeds te kampen heeft met hindernissen in de regelgeving die overgebleven zijn van de Biden Administration.

Stakers verhuizen naar liquide posities

Terwijl de marktomstandigheden volatiel zijn en de DeFi-activiteit sterk toeneemt, stappen $SOL-stakers over van binnenlandse posities naar Liquid Staking Tokens (LST's). LST's zorgen ervoor dat houders nog steeds de vruchten plukken van staking beloningen, zonder onderworpen te zijn aan de lange unstaking periodes die de toegang tot activa beperken.

Volgens Dune Analytics gegevens verzameld over de laatste 30 dagen, zijn native staking deposits afgenomen met 4.2M $SOL. Ondertussen is er meer dan 1,8 miljoen $SOL ingelegd bij LST-aanbieders, wat suggereert dat stakers de voorkeur geven aan meer toegankelijke posities in dit stadium van de bull run. Het marktaandeel van LST's staat momenteel op een nieuw record, met 9,4% van het netwerkaandeel in LST's.

Sinds Binance de LST arena heeft betreden, heeft het Solana’s staking landschap stormenderhand veroverd. Binance heeft nu 4,1% van alle inzet in het netwerk. Zijn Liquid Staking Token (LST), $bnSOL, is nu de op één na grootste LST van Solana achter marktleider $jitoSOL.

Paladin vergaart 10% van netwerkbelang

Het is geen geheim dat kwaadwillende MEV een van de grootste uitdagingen is voor Solana DeFi. Paladin, een jito-client patch, heeft als doel MEV-beloningen te democratiseren en zo breed mogelijk te verdelen onder netwerkdeelnemers.

Sinds de bètalancering in Q4 2024 heeft Paladin gestaag validators voor zijn zaak gewonnen. Meer dan 130 validatoroperators hebben nu de overstap gemaakt en meer dan 10% van het netwerk draait nu op Paladin.

Op 11 januari heeft Paladin open-sourced zijn codebase, die naar schatting een toename van 12,5% in staking-beloningen geeft, terwijl automatisch 95% van de kwaadaardige sandwich-aanvallen wordt afgeweerd.

2025 is begonnen met euforische hoogtepunten en slopende dieptepunten. Zogenaamd triomfantelijke gebeurtenissen zoals de lancering van de $TRUMP memecoin werden snel gevolgd door verwoestende sell-offs, en marktdeelnemers zijn onzeker over wat de toekomst brengt.

Desondanks de onzekerheid blijft Solana’s staking-landschap vooruitgaan. De opbrengst van inzetten bereikt recordhoogtes, LST's en institutionele adoptie maken inzetten toegankelijker en flexibeler, en opkomende protocollen zoals Paladin pakken enkele van de grootste zorgen van het netwerk aan.

Markten zijn misschien mistig, maar de toekomst van staken op Solana blijft vooruitgaan met bredere uitbreiding, verbeterde beloningen en grotere veiligheid.

Lees meer over SolanaFloor

Virtuals Protocol verhuist naar Solana

Base verliest groot als AI Agent Launchpad Virtuals uitbreidt naar Solana

Wat zijn Liquid Staking Tokens?