Solana est l'une des principales blockchains, attirant les développeurs et les traders grâce à son débit élevé et ses faibles frais. Avec cette vitesse et cette évolutivité, de nouvelles opportunités sont apparues pour des stratégies de trading avancées.
Une approche notable est la MEV (Maximal Extractable Value), qui se concentre sur l'optimisation de l'ordre et de l'inclusion des transactions pour potentiellement capturer de la valeur supplémentaire.
Particulièrement, les robots Sandwich ont suscité de l'intérêt en exploitant les écarts de prix au cours des transactions, offrant aux traders un mécanisme potentiellement rentable pour garantir des gains constants.
Qu'est-ce qu'une transaction sandwich ?
Un sandwich trade est une stratégie MEV spécifique dans laquelle un bot manipule le prix d'un token en "prenant en sandwich" la transaction d'un utilisateur entre deux de ses propres transactions :
Sandwich Trades
-
Front-running: Le bot détecte l'ordre d'achat d'un utilisateur pour un token (par exemple, sur un échange décentralisé comme Raydium ou Orca). Il place son propre ordre d'achat juste avant la transaction de l'utilisateur dans un bloc, achetant le jeton à un prix inférieur et faisant monter le prix.
-
Transaction de l'utilisateur: L'ordre d'achat de l'utilisateur est exécuté au prix désormais gonflé par l'achat initial du bot.
-
Back-running:Le bot vend immédiatement les tokens qu'il a achetés au prix plus élevé, profitant de la différence.
L'ascension rapide de Solana MEV
Img src="https://sf-cms.step.finance/assets/4f66a5a8-accc-402c-a9e3-f2b166481b32.png ?" alt="Image 1">
L'influence des robots Sandwich sur Solana a augmenté de manière significative. Au cours des 30 derniers jours, selon les données de Flipside, ces robots ont capturé entre 1,7 % et 5,4 % du volume total des transactions quotidiennes, avec une part moyenne de 2,9 %, ce qui s'est traduit par un montant stupéfiant de 3,85 milliards de dollars en transactions Sandwich exécutées sur Solana.
dir="ltr">
Les transactions ont été effectuées à travers plus de 3,9 millions de bundles, générant plus de 260 000 transactions par jour. Certains jours, ce nombre a même atteint 486 000 transactions, démontrant l'influence croissante des stratégies MEV dans l'écosystème commercial de Solana’
Solana est une plateforme d'échange pour les entreprises.
En outre, comme le montre le diagramme à barres, début février, lorsque le volume DEX était plus élevé, la part des bots sandwichs était également plus importante—environ 1 % de plus que la moyenne.
La part des bots sandwichs était également plus élevée—environ 1 % de plus que la moyenne.
Les jours où le volume des transactions était relativement élevé, la part des sandwich bots a même dépassé les 5 %. Toutefois, au fil du temps, à mesure que le volume des échanges diminuait et que moins de memecoins étaient lancés, la part de ces bots a également diminué, tombant à moins de 2 % à certains moments.
La part de ces bots a également diminué, tombant à moins de 2 % à certains moments.
Les bots ont également diminué.Sandwich Bots : Qui domine le marché ?
Alors que le nombre de sandwich bots sur Solana continue de croître, la concurrence est intense. Seule une poignée d'entre eux restent constamment rentables—principalement en raison de leur vitesse et de leur précision supérieures.
Solana est un marché en pleine expansion.
Ces concurrents dominent le marché et commandent la majorité du volume des échanges, ce qui pousse les nouveaux venus à innover et à optimiser leurs performances.
Les bots de Solana sont les plus rentables du monde.
dir="ltr">
Parmi eux, un bot se distingue : E6YoRP3adE5XYneSseLee15wJshDxCsmyD2WtLvAmfLi. Ce bot représente à lui seul 42 % de l'ensemble du volume de sandwichs, exécutant des transactions d'une valeur de plus de 1,6 milliard de dollars au cours des 30 derniers jours.
En deuxième position, nous avons 89Ny6a4mALkQgEVN8UbKSc9TdLi6t9rFYdtihrXZEpq6, qui a traité 433 millions de dollars de transactions—soit environ 11,2 % de l'activité totale des robots MEV. Ce volume représente environ un quart de ce qu'a traité le bot le plus important, E6Y.
Le troisième bot MEV en importance est B91piBSfCBRs5rUxCMRdJEGv7tNEnFxweWcdQJHJoFpi, responsable d'un volume de transactions de 277 millions de dollars, ce qui équivaut à 7,2 % de l'activité totale du bot MEV.
Les bot MEV les plus importants sont E6Y et E6Y.
Intérieur du plus grand robot MEV de Solana : E6Y
L'intérieur du robot MEV de Solana : E6Y
Compte tenu de sa domination, il vaut la peine d’examiner de plus près E6Y, le plus grand robot sandwich de l’écosystème de Solana.
Au cours des 30 derniers jours, ce robot a traité 280 000 paquets, générant un revenu total de 57 400 $SOL. Après avoir comptabilisé les frais de transaction (2,8 $SOL) et les pourboires Jito (7,98k $SOL), son bénéfice net s'élève à 49 400 $SOL.
dir="ltr">
Cela se traduit par un profit quotidien de 1 646 $SOL, ce qui, sur la base du prix moyen du $SOL sur 30 jours, représente environ 300 000 $ par jour.
Directement, le prix moyen du $SOL sur 30 jours est d'environ 300 000 $ par jour.
dir="ltr">
Toutefois, l'activité de regroupement a diminué. Au début du mois de février, E6Y a traité un nombre record de 26 000 paquets en une seule journée, mais depuis lors, ce nombre n'a cessé de diminuer, tombant parfois en dessous de 4 000 paquets par jour.
Ph3 dirtr.
Qu'en est-il des bénéfices ?
L'analyse des transactions d'E6Y’a révélé que les transactions les plus rentables concernaient des tokens associés à $SOL. En outre, les meme coins ont joué un rôle important dans les revenus du bot.
Un cas intéressant est celui de $POPE, une mème pièce qui a gagné en notoriété dans notre rapport précédent. En une seule transaction, les initiés de $Malenia et $LIBRA ont artificiellement pompé et vendu ce jeton, en échangeant 20 000 $SOL. En prenant cette transaction en sandwich, E6Y a réussi à gagner 8 400 $SOL en profit—ce qui s'est clairement traduit par un pic significatif dans le graphique des profits du bot’le 25 février.
Lire la suite sur SolanaFloor
Orca récupère des parts de marché alors que le volume de Memecoin chuteOrca récupère des parts de marché alors que le volume de Memecoin chute